Требования к Шариатскому наблюдательному совету (ШНС)
Согласно: «Должен быть сформирован Шариатский наблюдательный совет для издания фетв (мн. ч. от фетва, т. е. правовое заключение), которые обязательны для компании, и учреждено внутреннее подразделение шариатского мониторинга и аудита».
Состав совета: Обычно 3–5 квалифицированных исламских учёных. Учёные должны обладать: (a) Глубокими знаниями исламской юриспруденции; (b) Пониманием современных финансовых инструментов; (c) Отсутствием существенного финансового интереса в операторе (требование независимости).
Полномочия совета: Фетвы ШНС ОБЯЗАТЕЛЬНЫ для оператора. Оператор не может: (a) Отвергнуть шариатское заключение ШНС; (b) Действовать вопреки решению ШНС; (c) Внедрить продукт без одобрения ШНС.
Процесс одобрения продукта
Шаг 1 — Разработка оператором: Оператор такафула предлагает новый продукт (например, Кибер-такафул, Такафул для строительства) с: (a) Структурой и условиями продукта; (b) Руководством по андеррайтингу; (c) Процедурами обработки требований; (d) Методом распределения излишка.
Шаг 2 — Шариатская проверка: ШНС проверяет предложенный продукт по: (a) Принципам соответствующий стандарт (Табарру, раздельные счета, обязательство пожертвования); (b) Шариатским запретам (является ли покрываемый риск запрещённым?); (c) Общей структуре (действительно ли он кооперативный или это замаскированное процентное страхование?).
Шаг 3 — Одобрение/отклонение ШНС: ШНС издаёт фетву, одобряя или отклоняя продукт. В случае отклонения оператор должен переработать. В случае одобрения оператор может предлагать продукт клиентам.
Шаг 4 — Постоянный мониторинг: ШНС отслеживает: (a) Инвестиционный портфель Фонда участников (подтверждение шариатского соответствия); (b) Обработку требований (подтверждение справедливости расчётов возмещения согласно полису); (c) Распределение излишка (подтверждение соответствия методам соответствующий стандарт).
Ключевые вопросы управления для ШНС
| Вопрос | Шариатское соображение |
|---|---|
| Соответствует ли предлагаемое покрытие шариату? | Оператор не может предлагать такафул для запрещённых предметов (алкогольная продукция, свинина, азартные игры, оружие). соответствующий стандарт запрещает «предоставление страхового покрытия для запрещённых шариатом предметов, видов деятельности или целей». |
| Действительно ли взносы являются пожертвованиями? | Документы полиса должны прямо указывать, что взносы являются пожертвованиями (Табарру) в фонд, а не премиями оператору. Согласно, это ДОЛЖНО быть предусмотрено в условиях полиса. |
| Соответствуют ли инвестиции шариату? | Активы фонда должны инвестироваться в соответствующие шариату инструменты (Сукук, акции соответствующих компаний, недвижимость, Мурабаха). НИКАКИХ процентных облигаций, НИКАКИХ акций запрещённых секторов. |
| Справедливо ли распределение излишка? | соответствующий стандарт допускает четыре метода (распределение по % взносов; только не заявившим требований; нетто выплат; альтернативы, одобренные ШНС). Оператор должен выбрать ОДИН прозрачный метод и раскрыть его заранее. |
| Имеются ли надлежащие механизмы контроля мотивации оператора? | Вознаграждение оператора НЕ должно стимулировать отказ в выплатах. Вознаграждение по Вакале должно быть разумным, не чрезмерным. При Мударабе доля оператора в инвестиционных доходах должна быть раскрыта и ограничена. |
| Соблюдаются ли раздельные счета? | соответствующий стандарт требует двух счетов. Счёт оператора и счёт участников должны быть действительно разделены, с независимым учётом и отчётностью. |
Подразделение мониторинга соответствия
Согласно, каждый оператор такафула должен учредить «внутреннее подразделение шариатского мониторинга и аудита». Это подразделение: (1) Проверяет операции на шариатское соответствие; (2) Контролирует инвестиционный портфель; (3) Проверяет соответствие фетвам ШНС; (4) Сообщает о несоответствии руководству оператора и ШНС; (5) Готовит ежегодный отчёт о шариатском соответствии для рассмотрения руководством и ШНС.